DeepSeek ของจีนทำให้ Nasdaq ร่วง

สรุปภาพรวมตลาด

ดัชนี Nasdaq เผชิญกับการเทขายอย่างหนักในช่วงที่ผ่านมา โดยร่วงลงกว่า 600 จุด (3%) ท่ามกลางความกังวลเกี่ยวกับการแข่งขันจาก DeepSeek ของจีน โมเดล AI โอเพนซอร์สนี้ซึ่งวางตำแหน่งเป็นทางเลือกที่คุ้มต้นทุนแทนโมเดลที่พัฒนาโดยสหรัฐฯ เช่น ChatGPT ของ OpenAI ได้กระตุ้นความวิตกกังวลของตลาดเกี่ยวกับผลกระทบที่อาจเกิดขึ้นต่อภาคเทคโนโลยี นอกจากนี้ นักลงทุนยังจับตาการประชุม FOMC ที่กำลังจะมีขึ้นเพื่อประเมินทิศทางของตลาดหุ้นอีกด้วย

ในขณะเดียวกัน ดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้นหลังจากที่นายโดนัลด์ ทรัมป์ย้ำนโยบายภาษีศุลกากรที่เข้มงวดอีกครั้ง ท่าทีคุ้มครองการค้าดังกล่าวส่งผลกระทบต่อสกุลเงินที่อ่อนไหวต่อความเสี่ยง เช่น ดอลลาร์ออสเตรเลียและนิวซีแลนด์ ซึ่งอ่อนค่าลงในการซื้อขายที่ตลาดเอเชีย นอกจากนี้ ตลาดยังจับตาดูค่าดัชนี CPI พื้นฐานของญี่ปุ่นเพื่อหาเบาะแสเพิ่มเติมเกี่ยวกับค่าเงินเยนของญี่ปุ่นที่อ่อนค่าลง

ในตลาดสินค้าโภคภัณฑ์ ทองคำยังคงปรับตัวลดลงอย่างต่อเนื่องหลังจากเผชิญกับการถูกปฏิเสธใกล้ระดับสูงสุดตลอดกาล โลหะมีค่าร่วงลงต่ำกว่าแนวรับสำคัญที่ $2,745 ซึ่งส่งสัญญาณว่าแนวโน้มขาลงอาจพลิกกลับ ในทำนองเดียวกัน ราคาน้ำมันร่วงลงสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 3 สัปดาห์ เนื่องจากคำกล่าวของทรัมป์เกี่ยวกับภาษีศุลกากรทำให้เกิดความกังวลเกี่ยวกับอุปสงค์ในอนาคต ส่งผลให้ตลาดมีแรงกดดันเพิ่มมากขึ้น

---

เดิมพันการขึ้นอัตราปัจจุบัน 29 มกราคม การตัดสินใจอัตราดอกเบี้ยของธนาคารกลางสหรัฐ: 

ที่มา: เครื่องมือ CME Fedwatch

0 จุดต่อวินาที (97.3%) เทียบกับ -25 จุดต่อวินาที (2.7%)

ภาพรวมตลาด

ปฏิทินเศรษฐกิจ

(เวลาระบบ MT4)

ที่มา: MQL5 

ความเคลื่อนไหวของตลาด

ดอลลาร์_ดัชนี X, H4

ดัชนีดอลลาร์ทรงตัว แต่ยังคงมีความรู้สึกเป็นขาลงก่อนการประชุม FOMC ในสัปดาห์นี้ แม้ว่าธนาคารกลางสหรัฐคาดว่าจะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ แต่นักลงทุนยังคงระมัดระวัง เนื่องจากประธานาธิบดีทรัมป์ยังคงกดดันให้ธนาคารกลางปรับลดอัตราดอกเบี้ย นักลงทุนในตลาดจะจับตาความเห็นของประธานเฟด เจอโรม พาวเวลล์ อย่างใกล้ชิด เพื่อดูว่าจะมีสัญญาณใดๆ เกี่ยวกับการปรับนโยบายการเงินในอนาคตหรือไม่ โดยเฉพาะอย่างยิ่งเมื่อคาดการณ์ว่าอัตราเงินเฟ้อยังคงเป็นประเด็นสำคัญ

ดัชนีดอลลาร์เคลื่อนไหวทรงตัวในขณะที่กำลังทดสอบระดับแนวต้าน MACD แสดงให้เห็นถึงโมเมนตัมขาขึ้นที่เพิ่มขึ้น ขณะที่ RSI อยู่ที่ 49 ซึ่งบ่งชี้ว่าดัชนีอาจขยายกำไรหลังจากทะลุแนวรับ เนื่องจาก RSI ดีดตัวกลับอย่างรวดเร็วจากบริเวณ oversold 

ระดับแนวต้าน : 107.80, 109.00

ระดับแนวรับ : 106.80, 105.75

XAU/USD, ครึ่งหลัง

ราคาทองคำผันผวนอย่างหนัก โดยในช่วงแรกแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ ก่อนจะลดลงเนื่องจากมีการเทขายทำกำไรจำนวนมาก นอกจากนี้ การเทขายหุ้นเทคโนโลยีจำนวนมากยังส่งผลให้มีการเทขายทองคำออกไป เนื่องจากนักลงทุนสถาบันต่างระดมเงินสดสำรองเพื่อซื้อทองคำ แนวโน้มของทองคำในอนาคตจะขึ้นอยู่กับการประชุมของคณะกรรมการกำหนดนโยบายการเงิน (FOMC) โดยความคาดหวังเกี่ยวกับนโยบายการเงินจะมีบทบาทสำคัญในการกำหนดความต้องการสินทรัพย์ปลอดภัย

ราคาทองคำปรับตัวสูงขึ้นหลังจากที่ดีดตัวกลับจากแนวรับก่อนหน้านี้ MACD แสดงให้เห็นถึงโมเมนตัมขาลงที่ลดลง ขณะที่ RSI อยู่ที่ 41 ซึ่งบ่งชี้ว่าสินค้าโภคภัณฑ์อาจขยายการทำกำไรได้ เนื่องจาก RSI ดีดตัวกลับอย่างรวดเร็วจากบริเวณ oversold 

ระดับแนวต้าน: 2760.00, 2785.00

ระดับสนับสนุน: 2740.00, 2720.00

---

ปอนด์/ดอลลาร์สหรัฐ, 4 ชั่วโมง

คู่ GBP/USD ยังคงมีแนวโน้มขาขึ้น แต่เผชิญกับแรงต้านในช่วงการซื้อขายที่นิวยอร์ก เนื่องจากดอลลาร์สหรัฐแข็งค่าขึ้น แรงส่งขาขึ้นของดอลลาร์สหรัฐได้รับแรงหนุนจากภัยคุกคามด้านภาษีศุลกากรครั้งใหม่ของประธานาธิบดีทรัมป์ ซึ่งรวมถึงแผนการเรียกเก็บภาษีสินค้าหลายประเภท โดยเฉพาะผลิตภัณฑ์ที่เกี่ยวข้องกับเซมิคอนดักเตอร์ จากคู่ค้าสำคัญ การประกาศครั้งนี้ทำให้ดอลลาร์แข็งค่าขึ้นและจำกัดความสามารถของคู่สกุลเงินนี้ในการขยายการทำกำไร

GBP/USD แม้จะเผชิญกับการปรับฐานทางเทคนิคที่จุดสูงสุดล่าสุด แต่ยังคงซื้อขายอยู่ในช่องทางขาขึ้น ซึ่งบ่งชี้ว่าคู่เงินนี้มีแนวโน้มเป็นขาขึ้น RSI ยังคงอยู่ใกล้โซนซื้อมากเกินไป ขณะที่ MACD ยังคงพุ่งสูงขึ้น ซึ่งบ่งชี้ว่าคู่เงินนี้ยังคงซื้อขายด้วยโมเมนตัมขาขึ้นที่แข็งแกร่ง 

ระดับแนวต้าน: 1.2505, 1.2620

ระดับแนวรับ : 1.2407, 1.2310

---

ยูโร/ดอลลาร์สหรัฐ, H4

แนวโน้มขาขึ้นของ EUR/USD หยุดชะงักในช่วงการซื้อขายล่าสุด โดยคู่เงินดังกล่าวลดลงมากกว่า 0.5% โดยหลักแล้วเป็นผลมาจากดอลลาร์สหรัฐที่แข็งค่าขึ้น ซึ่งได้รับแรงหนุนจากวาทกรรมทางการค้าที่แข็งกร้าวของประธานาธิบดีทรัมป์ นอกจากนี้ ธนาคารกลางยุโรป (ECB) และธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) ต่างก็เตรียมที่จะประกาศการตัดสินใจเรื่องอัตราดอกเบี้ยในสัปดาห์นี้ ซึ่งอาจส่งผลให้ราคาคู่เงินผันผวนอย่างมาก แนะนำให้เทรดเดอร์ระมัดระวังในขณะที่เหตุการณ์สำคัญเหล่านี้เกิดขึ้น

EUR/USD ปรับตัวลดลงทางเทคนิคที่จุดสูงสุดล่าสุด แต่ยังคงได้รับการสนับสนุนที่ระดับแนวรับขาขึ้นระยะยาว แสดงให้เห็นว่าคู่สกุลเงินนี้มีแนวโน้มเป็นขาขึ้น RSI ยังคงอยู่ใกล้โซนซื้อมากเกินไป ขณะที่ MACD เคลื่อนไหวแบบราบเรียบที่ระดับที่สูงขึ้น แสดงให้เห็นว่าคู่สกุลเงินนี้ยังคงซื้อขายด้วยโมเมนตัมที่เป็นขาขึ้น 

ระดับแนวต้าน: 1.0528, 1.0608

ระดับแนวรับ : 1.0345, 1.0232

---

USD/JPY, ครึ่งปีหลัง:

คู่สกุลเงิน USD/JPY ได้ทะลุแนวรับระยะยาวของแนวโน้มขาขึ้นที่สร้างไว้ตั้งแต่เดือนกันยายนปีที่แล้ว ซึ่งส่งสัญญาณการทะลุแนวรับเชิงโครงสร้างและแนวโน้มขาลงของคู่สกุลเงินนี้ แม้ว่าดอลลาร์สหรัฐจะแข็งค่าขึ้นในเซสชันก่อนหน้า แต่คู่สกุลเงินนี้ยังคงเคลื่อนไหวในทิศทางขาลง บ่งชี้ถึงการแข็งค่าของเงินเยนของญี่ปุ่น ผู้ซื้อขายกำลังให้ความสนใจกับการอ่านค่าดัชนีราคาผู้บริโภคพื้นฐานของธนาคารกลางญี่ปุ่นในวันนี้ ซึ่งอาจให้ข้อมูลเชิงลึกเพิ่มเติมเกี่ยวกับความแข็งแกร่งของเงินเยน

USD/JPY ได้สร้างรูปแบบราคาขาลง-สูง และทะลุลงต่ำกว่าระดับแนวรับสำคัญ แสดงให้เห็นว่าคู่เงินนี้มีแนวโน้มขาลง RSI อยู่ต่ำกว่าระดับ 50 ขณะที่ MACD ยังคงอยู่ต่ำกว่าเส้นศูนย์ แสดงให้เห็นว่าโมเมนตัมขาลงนั้นครอบงำคู่เงินนี้ 

ระดับแนวต้าน: 156.00, 157.30

ระดับแนวรับ : 154.25, 152.55

แนสแด็ก, H4: 

ดัชนี Nasdaq และหุ้นเทคโนโลยีหลักต่างถูกเทขายอย่างหนักเมื่อวันจันทร์ที่ผ่านมา หลังจากที่ DeepSeek AI ของจีนเปิดตัวโมเดล R1 ซึ่งเป็นทางเลือกต้นทุนต่ำที่มีรายงานว่าทำผลงานได้ดีกว่าโมเดล AI ชั้นนำของสหรัฐฯ นักลงทุนมีปฏิกิริยาเชิงลบ ทำให้หุ้นของ Nvidia ร่วงลง 17% เนื่องจากความกังวลที่เพิ่มขึ้นเกี่ยวกับความสามารถของ DeepSeek ที่จะพลิกโฉมอุตสาหกรรม AI ด้วยต้นทุนเพียงเศษเสี้ยวเมื่อเทียบกับยักษ์ใหญ่ด้านเทคโนโลยีของสหรัฐฯ เช่น Microsoft, Google และ Meta การพัฒนานี้ทำให้เกิดความกลัวว่าการแข่งขันในภาคส่วน AI จะรุนแรงขึ้น ซึ่งอาจส่งผลกระทบต่อบริษัทในสหรัฐฯ ที่ลงทุนอย่างหนักในโครงสร้างพื้นฐาน AI ของ Nvidia

Nasdaq ซื้อขายต่ำลงหลังจากที่ทะลุแนวรับก่อนหน้าลงมา MACD แสดงให้เห็นถึงโมเมนตัมขาลงที่เพิ่มขึ้น ขณะที่ RSI อยู่ที่ 43 ซึ่งบ่งชี้ว่าดัชนีอาจขาดทุนต่อเนื่อง เนื่องจาก RSI อยู่ต่ำกว่าเส้นกึ่งกลาง 

ระดับแนวต้าน: 21255.00, 21820.00

ระดับการสนับสนุน: 20765.00, 20350.00

---

น้ำมันดิบ H4

ราคาน้ำมันดิบปรับตัวลดลง เนื่องจากผู้ค้าตอบสนองต่อแรงกดดันอีกครั้งของประธานาธิบดีทรัมป์ต่อโอเปกเพื่อให้ลดราคาน้ำมันดิบลง นอกจากนี้ ทรัมป์ยังได้กำหนดภาษีนำเข้าสินค้าโคลอมเบียทั้งหมดในอัตรา 25% หลังจากที่โบโกตาปฏิเสธที่จะอนุญาตให้เครื่องบินทหารสหรัฐฯ 2 ลำที่บรรทุกผู้อพยพเข้าประเทศในช่วงแรก แม้ว่าภาษีจะกลับทิศทางอย่างรวดเร็วหลังจากโคลอมเบียยอมรับตามข้อเรียกร้องของสหรัฐฯ แต่การกระทำดังกล่าวทำให้เกิดความกังวลมากขึ้นว่าทรัมป์อาจเพิ่มความตึงเครียดด้านการค้ากับประเทศเศรษฐกิจขนาดใหญ่อื่นๆ

ราคาน้ำมันดิบกำลังซื้อขายในระดับต่ำลงในขณะที่กำลังทดสอบระดับแนวรับ อย่างไรก็ตาม MACD แสดงให้เห็นถึงโมเมนตัมขาลงที่ลดลง ขณะที่ RSI อยู่ที่ 37 ซึ่งบ่งชี้ว่าสินค้าโภคภัณฑ์อาจประสบกับการปรับฐานทางเทคนิค เนื่องจาก RSI ดีดตัวกลับจากบริเวณขายมากเกินไป  

ระดับแนวต้าน: 74.65, 76.85

ระดับสนับสนุน: 72.50, 69.85